Az értékesíthető és a kereskedési célú értékpapírok közötti különbség

Kezdetben az alapvető pénzügyi eszközöket a piacon egyszerű célokra forgalmazták. Például a társaságok állományokat bocsátottak ki tőkebevonás céljából üzleti tevékenységük megteremtése érdekében, a kötvényeket a kormányok bocsátották ki, és a kötvénytulajdonosok kamatot kaptak ezekre a pénzügyi eszközökre. A pénzügyi piac növekvő összetettségével azonban számos pénzügyi eszköz került bevezetésre a befektetők támogatása érdekében. Ezek a pénzügyi eszközök közé tartoznak, de nem kizárólagosan, határidős szerződések, jövőbeni ügyletek, swapügyletek, opciók, letéti jegyek, tőzsdén forgalmazott pénzeszközök vagy alapítványok, befektetési alapok, lejáratig tartandó értékpapírok, kamat határidős ügyletek, kötvény határidős ügyletek stb. Nemcsak hogy ezek az értékpapírok lehetővé tették a befektetők számára, hogy okosabb módon fektessenek be, de lehetővé tették a befektetők számára, hogy hatalmas nyereséget érjenek el a gyorsan változó piaci trendekkel szemben. Ezért ezeknek az értékpapíroknak az a célja, hogy megkönnyítsék a befektetési döntéseket azáltal, hogy az egyént jelentős pénzének elvesztésével tartják.

Az értékesíthető értékpapírok és kereskedési értékpapírok két példája az ilyen eszközöknek. Ezek az értékpapírok alapvetően a megvásárláskor kereskedésként vagy értékesítésre tartottnak minősülnek. Az értékesíthető értékpapírok megvásárlása határozatlan időre szól, vagy a kamat, a likviditási követelmények és az előtörlesztés kockázatának kezelésére. Másrészt a kereskedési értékpapírokat a nyereség maximalizálása céljából vásárolják viszonteladással vagy piaci elismeréssel. A kettő közötti különbség jobb megértése érdekében fontos megérteni ezen értékpapírok jellemzőit.

-9 ->

Értékesíthető értékpapírok (AFS)

Az AFS egy olyan részvény vagy adósságinstrumentum példája, amelyet a lejáratig történő értékesítés előtt vásárolnak, ha van egy . Az AFS nem stratégiai jellegű, mivel nem kereskedés céljából tartják őket, és nem tartoznak a lejáratig megtartandó kategóriába. Továbbá könnyen elérhetők a piacon piaci áron.

Kereskedési értékpapírok

A kereskedési célú értékpapírok azok a pénzügyi eszközök, amelyeket rövid időn belül vásárolnak és adnak el, i. e. , kevesebb, mint egy tizenkét hónapos időszak. Ezeket általában a pénzintézetek tartják rövid távon a vételi és eladási célból.

A rendelkezésre álló értékpapírok és a kereskedési értékpapírok közötti különbség

Az alábbiak egyike az értékesíthető értékpapírok és a kereskedési célú értékpapírok közötti különbségeknek:

  • Hosszú távú Vs.Rövid lejáratú

Értékesíthető-értékpapírok -A már említettek szerint az AFS-nek nincs lejárati ideje, és általában hosszabb ideig tartanak, mint az értékpapírok kereskedelme.

Kereskedési értékpapírok -Ezek az értékpapírok rövidebb ideig tartanak, mert a vezetés aktívan vásárol vagy eladja őket, hogy rövid távon nyereséget szerezzen e befektetésekért. Általában néhány óra vagy nap alatt tartják őket, de ez a biztonság jellegétől és a kereskedési piacától függ.

  • Vásárlási szándék

Kereskedési értékpapírok -Ezeket az értékpapírokat általában rövid távon nyereségre szánják. Ezért nem tartják őket hosszabb ideig.

Elérhető - -Ezek a pénzügyi eszközöket nem kezelik aktívan azzal a szándékkal, hogy eladják a rövid lejáratú nyereséget. Ehelyett ezeket az értékpapírokat a vállalatok egy bizonyos időpontban tartják és állítják be. A kereskedési értékpapírokkal ellentétben az AFS-t nem vásárolják vagy nem értékesítik kereskedelmi értékpapírokként, és határozatlan időre nem tartják őket, hogy befektetéseik megtérüljenek. Ehelyett ezeket az eszközöket a menedzsment könnyen értékesítheti egy piacon ... Röviden, ezek olyan értékpapírok, amelyeket hosszabb ideig meg lehet tartani, de a menedzsment döntése szerint is értékesíthetők. Számviteli kezelés

  • Értékesíthető értékpapírok-

Az értékesíthető értékpapírok rövidítése AFS. A pénzügyi kimutatásokban valós értéken szerepelnek; ahol az értékváltozások egy másik számviteli időszakban az értékpapírok értékesítéséig az átfogó jövedelem felé haladnak. Ha azonban ezeket az értékpapírokat értékesítik, az egyéb átfogó jövedelem nem realizált nyeresége vagy vesztesége megfordul, és a realizált nyereség vagy veszteség az eredménykimutatásba kerül. A realizált összeg az eladási ár és a vételár közötti különbséget jelenti. Például ha az AFS 200 000 dollár készpénzzel vásárolt, akkor az értékesíthető értékpapírszámla terhére kerül sor, és a készpénzkiegyenlítés ugyanolyan összeggel történik. Ha azonban az AFS értéke a következő elszámolási időszakra 100 000 dollárra csökken, akkor a beruházás összegét úgy kell csökkenteni, hogy az tükrözi a valós piaci értékben bekövetkezett változást. Az értékcsökkenés az OCI-ban kerül elszámolásra. Hasonlóképpen, ha az érték a következő számviteli időszakban növekszik, azt szintén fel kell ismerni az OCI-ban. Az AFS-t nem kell értékesíteni annak érdekében, hogy az értékváltozás az egyéb átfogó jövedelemben legyen kimutatva. Ez az oka annak, hogy ezeket a "nem realizált" nyereségeket vagy veszteségeket az ilyen pénzügyi eszközök értékesítéséig ismerik.

Kereskedési értékpapírok

-A értékpapírok kereskedése valós értéken szerepel a pénzügyi kimutatásban, de eredetileg a pénzügyi kimutatásban eredeti költségen kerül elszámolásra. Az idő múlásával ezeknek az értékpapíroknak a piaci értéke megváltozik, és egy elszámolási időszak végéig, ha nem értékesítik, a valós értéket összehasonlítják az eredeti beszerzési költséggel a nem realizált veszteség vagy nyereség kiszámításához.A kereskedési biztosíték valós értéke minden egyes elszámolási időszak végén a következő számviteli időszak végén megjelenő valós értékhez, valamint az adott időszakban bevételként vagy ráfordításként elszámolt nyereségnek vagy veszteségnek felel meg.

Például, ha a kereskedési biztosíték az utolsó jelentési időszakban $ 1 500 értékű valós értéket képvisel, és a jelenlegi időszak végére érte el a piaci értékét. az értékhelyesbítést a 300 dollárnak az értékpapírok valós értéken történő kiigazítására szóló számlájára kell terhelni, és a fennmaradó 1 500 dollárt a kereskedési értékpapírszámlával hozzá kell adni ahhoz, hogy az időszak végén összesen 1 800 dollár valós értéket érjen el.

Elismerési kritériumok

Eladásig értékesítettek

  • Az AFS értékében bekövetkezett változásokat ezután az OCI nem realizált nyereségének vagy veszteségének számláján kell elszámolni. Ez a számla alapvetően megtalálható a részvényesi saját tőkében; így nincs összeg az eredménykimutatásban.

Kereskedési számla - Az értékesíthető értékpapírokkal ellentétben a kereskedési értékpapírokat az eredménykimutatásban a működési bevételként számolják el.

Nagyon fontos, hogy a könyvelő ismerje meg ezeket az értékpapírokat, mivel lehetővé teszi számukra, hogy a megfelelő időszakban megfelelő összeggel rögzítse őket a fenti számlák alulértékelése vagy túlértékelése helyett. Hasonlóképpen a befektetőknek ismerniük kell az AFS és a kereskedési értékpapírok közötti különbséget annak megvizsgálása érdekében, hogy ezek a befektetések összhangban vannak-e pénzügyi céljaikkal. Például ha egy befektető szándéka az, hogy rövid távon profitot adjon értékpapíroknak, akkor kereskednie kell az értékpapírok kereskedelmével.